周三（4月20日）亞市早盤(pán)，現(xiàn)貨黃金小幅下跌，現(xiàn)報(bào)1947美元/盎司附近。周二(4月19日)，由于美元走強(qiáng)和美國(guó)國(guó)債收益率上升，黃金價(jià)格承壓下跌逾1%。
美市尾盤(pán)，現(xiàn)貨黃金收?qǐng)?bào)1949.91元/盎司，大幅下跌28.57美元或1.44%，日內(nèi)稍早一度觸及1981.88美元/盎司高點(diǎn)，但隨后自高位大幅回落，并刷新日低至1943.55美元/盎司。
COMEX 6月黃金期貨收跌1.4%，報(bào)1959美元/盎司。
數(shù)據(jù)顯示，黃金遭到了3波拋售潮的打壓：COMEX最活躍黃金期貨合約北京時(shí)間4月19日20:43一分鐘內(nèi)買(mǎi)賣(mài)盤(pán)面瞬間成交2836手，交易合約總價(jià)值5.59億美元;
COMEX最活躍黃金期貨合約北京時(shí)間4月19日21:04一分鐘內(nèi)買(mǎi)賣(mài)盤(pán)面瞬間成交2954手，交易合約總價(jià)值5.79億美元;
COMEX最活躍黃金期貨合約北京時(shí)間4月19日22:38一分鐘內(nèi)買(mǎi)賣(mài)盤(pán)面瞬間成交2704手，交易合約總價(jià)值5.28億美元;
COMEX最活躍黃金期貨合約北京時(shí)間4月20日03:20一分鐘內(nèi)買(mǎi)賣(mài)盤(pán)面瞬間成交2071手，交易合約總價(jià)值4.03億美元。
有分析指出，黃金市場(chǎng)繼續(xù)面臨溫和的技術(shù)性賣(mài)壓，而強(qiáng)于預(yù)期的美國(guó)新屋開(kāi)工數(shù)據(jù)使得金價(jià)進(jìn)一步承壓。
美國(guó)商務(wù)部周二公布，上月新屋開(kāi)工數(shù)經(jīng)季節(jié)調(diào)整年率為179.3萬(wàn)戶(hù)，為2006年6月以來(lái)的新高，受多戶(hù)型住宅項(xiàng)目提振，數(shù)據(jù)顯示出建筑商在應(yīng)對(duì)勞動(dòng)力和材料短缺方面取得更大的成功。 2月數(shù)據(jù)小幅上調(diào)至178.8萬(wàn)戶(hù)，高于此前報(bào)告的177萬(wàn)戶(hù)。
財(cái)經(jīng)網(wǎng)站Forexlive分析師Adam Button點(diǎn)評(píng)稱(chēng)，這是該數(shù)據(jù)的新周期高點(diǎn)。盡管存在供應(yīng)鏈問(wèn)題，但利潤(rùn)率仍然很高，建筑商正在努力新建房屋。
美聯(lián)儲(chǔ)方面，圣路易斯聯(lián)儲(chǔ)主席布拉德周一重申了年底前將利率上調(diào)至3.5%以遏制通貨膨脹的觀點(diǎn)。目前的通貨膨脹率處于40年來(lái)的最高水平。布拉德還表示不能排除加息75個(gè)基點(diǎn)的可能性。
芝加哥聯(lián)儲(chǔ)主席埃文斯周二表示，考慮到通脹前景，美聯(lián)儲(chǔ)明年之前可能將利率上調(diào)至中性水準(zhǔn)之上。
埃文斯還表示，加息50點(diǎn)“可能是有意義的”，但他補(bǔ)充說(shuō)，他認(rèn)為“就單次加息而言，沒(méi)有必要超過(guò)0.5個(gè)百分點(diǎn)?！?/p>
長(zhǎng)期以來(lái)埃文斯一直被視為美聯(lián)儲(chǔ)較為鴿派的政策制定者之一。不過(guò)隨著越來(lái)越多的美聯(lián)儲(chǔ)官員表態(tài)稱(chēng)下次利率會(huì)議應(yīng)加息50個(gè)基點(diǎn)，埃文斯也開(kāi)始加入這一行列。
與此同時(shí)，國(guó)際貨幣基金組織(IMF)周二表示，由于俄羅斯入侵烏克蘭，今年全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇將“顯著放緩”。IMF不僅下調(diào)了東歐國(guó)家的增長(zhǎng)前景，還警告說(shuō)，世界各國(guó)將受到戰(zhàn)爭(zhēng)對(duì)商品市場(chǎng)造成的破壞的影響。
IMF預(yù)測(cè)，今明兩年全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)預(yù)期遭下調(diào)。IMF將2022年全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)預(yù)測(cè)從4.4%降至3.6%，將2023年全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)預(yù)測(cè)從3.8%降至3.6%。
IMF經(jīng)濟(jì)顧問(wèn)皮埃爾-奧利維爾·古林查斯表示：“這場(chǎng)危機(jī)發(fā)生在全球經(jīng)濟(jì)處于改善的道路上時(shí)爆發(fā)，因?yàn)榻?jīng)濟(jì)尚未從新冠大流行中完全恢復(fù)?！?/p>
俄羅斯在國(guó)際貨幣基金組織的報(bào)告中遭到了最大的下調(diào)，該國(guó)經(jīng)濟(jì)現(xiàn)在預(yù)計(jì)今年將萎縮8.5%(與入侵前預(yù)測(cè)的2.8%的增長(zhǎng)相比)。西方對(duì)該國(guó)的制裁切斷了俄羅斯的進(jìn)出口貿(mào)易，其他措施在很大程度上使俄羅斯央行和私人銀行與全球金融體系脫節(jié)。
但由于俄羅斯作為能源和金屬出口國(guó)，對(duì)全球經(jīng)濟(jì)的十分重要，全球經(jīng)濟(jì)可能會(huì)感受到價(jià)格上漲的連鎖反應(yīng)。IMF表示，兩國(guó)的供應(yīng)中斷可能會(huì)加劇美國(guó)等國(guó)家已經(jīng)出現(xiàn)的高通脹。
古林查斯指出：“即使在戰(zhàn)爭(zhēng)之前，由于大宗商品價(jià)格飆升和大流行引發(fā)的供需失衡，許多經(jīng)濟(jì)體的通貨膨脹率已經(jīng)飆升?！?/p>
受強(qiáng)勁經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)以及美聯(lián)儲(chǔ)鷹派基調(diào)的提振，美元指數(shù)觸及兩年多高點(diǎn)，令黃金對(duì)海外買(mǎi)家來(lái)說(shuō)更加昂貴。在市場(chǎng)預(yù)期美聯(lián)儲(chǔ)將收緊貨幣政策的背景下，美國(guó)國(guó)債收益率上升至3%略下方，也拖累了非孽息黃金的表現(xiàn)。
瑞銀(UBS)分析師Giovanni Staunovo表示:“美聯(lián)儲(chǔ)官員的鷹派言論推高了美國(guó)的名義和實(shí)際收益率，令黃金承壓。”
但Staunovo補(bǔ)充稱(chēng)，“近期內(nèi)，高通脹和地緣政治風(fēng)險(xiǎn)可能仍支撐資金流入黃金產(chǎn)品，并可能在未來(lái)幾周令金價(jià)維持在當(dāng)前水準(zhǔn)附近?！?/p>
“短期內(nèi)，我們可能會(huì)看到黃金有所回落。金價(jià)可能一路跌至1920美元左右，”Blue Line Futures首席市場(chǎng)策略師Phillip Streible表示。他并稱(chēng)黃金也受到實(shí)際收益率兩年來(lái)首次轉(zhuǎn)為正值的壓力。
美國(guó)10年期通脹保值債券(TIPS)收益率周二漲破負(fù)值，為2020年3月以來(lái)首次，當(dāng)時(shí)美聯(lián)儲(chǔ)宣布了前所未有的刺激措施，以應(yīng)對(duì)新冠疫情。通脹保值債券收益率為正值意味著，計(jì)入預(yù)期通脹因素后，投資者10年后在美債上仍能實(shí)現(xiàn)收支平衡。投資者預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)將繼續(xù)收緊政策，這些預(yù)期將美國(guó)國(guó)債收益率推至3年高點(diǎn)。此前通過(guò)將實(shí)際收益率保持在零以下，美聯(lián)儲(chǔ)試圖抵消由于疫情的傳播而導(dǎo)致企業(yè)關(guān)閉和裁員的經(jīng)濟(jì)疲弱。不過(guò)，養(yǎng)老金領(lǐng)取者等固定收益投資者受到了沖擊，因?yàn)樗麄兊耐顿Y回報(bào)不足以抵消消費(fèi)者價(jià)格上漲的影響。
FXTM市場(chǎng)分析部門(mén)主管Lukman Otunuga提到說(shuō)，地緣政治風(fēng)險(xiǎn)居高不下，加上對(duì)經(jīng)濟(jì)成長(zhǎng)有疑慮，可能導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)情緒逆轉(zhuǎn)，屆時(shí)將讓一些投資人再次擁抱黃金，但在這條道路上，仍可能遭遇美元升值、美債收益率攀高與美聯(lián)儲(chǔ)升息所帶來(lái)的阻礙。
Otunuga表示，從技術(shù)線圖來(lái)看，黃金有繼續(xù)上漲的潛力，似乎正在形成新的區(qū)間，支撐水位在每盎司1960美元左右，阻力點(diǎn)則在2000美元。如果跌破1960美元，可能進(jìn)一步下跌到1920美元，但若能漲破2000美元，將為測(cè)試2009美元、2015美元、2050美元的阻力價(jià)位鋪路。
后市展望
1.“這(2000美元)是一個(gè)相當(dāng)關(guān)鍵的水準(zhǔn)，黃金當(dāng)日實(shí)際上收平，意味著在推動(dòng)立即走高上稍顯猶豫，”City Index資深市場(chǎng)分析師Matt Simpson表示。
“黃金有能力克服美元的強(qiáng)勢(shì)，并可能在下周左右突破2000美元?！?/p>
2.美國(guó)銀行技術(shù)策略師Paul Ciana表示，該行重申2月以來(lái)看漲黃金的觀點(diǎn)，預(yù)計(jì)金價(jià)未來(lái)將升至每盎司2,175美元。這一目標(biāo)較周一收盤(pán)價(jià)高出9.9%，將創(chuàng)歷史新高。Ciana在一份報(bào)告中說(shuō)：“我們認(rèn)為日線、周線和月線仍然預(yù)示今年金價(jià)上漲?！盋iana看到多頭在1,940-1,950美元左右戰(zhàn)術(shù)性逢低買(mǎi)入，在1,888美元左右中期投資買(mǎi)入;Ciana稱(chēng)，白銀價(jià)格突破了看跌通道，也形成了看漲的楔形延續(xù)形態(tài)，“這預(yù)示白銀價(jià)格將漲至接近每盎司30美元”。
3.Economies.com撰文指出，金價(jià)在昨日接近目標(biāo)價(jià)位2000.00美元/盎司后回落，目前金價(jià)可能測(cè)試關(guān)鍵支撐1960.00美元/盎司，這令我們預(yù)測(cè)金價(jià)在未來(lái)幾個(gè)交易日呈看空傾向。需要指出的是，金價(jià)跌勢(shì)可能是暫時(shí)的。等待金價(jià)后市恢復(fù)主要看漲趨勢(shì)。
Economies.com稱(chēng)，另一方面，我們要指出的是，假如金價(jià)繼續(xù)下滑并跌破1960.00美元/盎司，那么金價(jià)將延續(xù)看空走勢(shì)，下一看空目標(biāo)瞄準(zhǔn)1940.00美元/盎司。突破2000.00美元/盎司將是金價(jià)繼續(xù)主要看漲軌道的關(guān)鍵因素。
【今日重點(diǎn)關(guān)注的財(cái)經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】
①待定 歐洲央行公布季度歐元區(qū)經(jīng)濟(jì)預(yù)期調(diào)查
②09:15 中國(guó)至4月20日一年期貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率
③14:00 德國(guó)3月PPI月率
④17:00 歐元區(qū)2月季調(diào)后貿(mào)易帳
⑤17:00 歐元區(qū)2月工業(yè)產(chǎn)出月率
⑥20:30 加拿大3月CPI月率
⑦22:00 美國(guó)3月成屋銷(xiāo)售總數(shù)年化
⑧22:30 美國(guó)至4月15日當(dāng)周EIA原油庫(kù)存
⑨22:30 美國(guó)至4月15日當(dāng)周EIA戰(zhàn)略石油儲(chǔ)備庫(kù)存
⑩次日02:00 美聯(lián)儲(chǔ)公布經(jīng)濟(jì)狀況褐皮書(shū)
?次日02:30 紐約原油5月期貨完成場(chǎng)內(nèi)最后交易
