周四(10月10日)亞市早盤，現(xiàn)貨黃金小幅上漲，現(xiàn)報2610美元/盎司附近。周三(10月9日)，現(xiàn)貨黃金重挫近15美元，美聯(lián)儲最新會議紀要出爐后，市場對于美聯(lián)儲11月維持利率不變的預(yù)期驟然升溫，這刺激美元走強，并打擊金價。
由于美元走強以及美聯(lián)儲11月大幅降息的預(yù)期減弱，黃金周三連續(xù)第六個交易日回落?，F(xiàn)貨黃金周三收盤重挫14.13美元，跌幅0.54%，報2607.71美元/盎司。金價盤中最低跌至2605.16美元/盎司。
在美聯(lián)儲公布9月份會議紀要后，金價連續(xù)第六天下跌。聯(lián)邦公開市場委員會(FOMC)的會議紀要顯示，盡管所有與會者都贊成降息，但一些官員本希望降息25個基點。
紐約獨立金屬交易商Tai Wong表示，過去幾個交易日美元大幅上漲，給黃金帶來下行壓力。
美元指數(shù)觸及近兩個月高點，使得美元計價的黃金對其他貨幣持有者來說更昂貴。
Kinesis Money市場分析師Carlo Alberto De Casa指出，盡管黃金價格回落，但降息預(yù)期和持續(xù)的地緣政治緊張局勢表明，從長遠來看，黃金背后可能仍會保持支撐力。
美聯(lián)儲紀要揭示意見分歧
美聯(lián)儲9月貨幣政策會議紀要揭示美聯(lián)儲更深分歧。盡管最終投出反對票的僅有美聯(lián)儲理事鮑曼一人，但紀要表明決策層存在的分歧比幾乎一致通過的決定所顯示的要嚴重。
美聯(lián)儲在9月17日至18日會議紀要中將基準政策利率下調(diào)50個基點，會議紀要指出，未來的降息步伐不會由初始大幅降息決定。
美聯(lián)儲主席鮑威爾在推動美聯(lián)儲作出降息50個基點的決定方面遭遇一些阻力，因為他的同僚中不止一位主張只下調(diào)利率25個基點。
FOMC周三公布的9月17-18日會議紀要稱：“一些與會者表示，他們本更希望在本次會議上將目標區(qū)間下調(diào)25個基點，還有另外幾人表示他們本也會支持那樣的決定。幾位與會者指出，下調(diào)25個基點將符合循序漸進的政策正?；窂?，這樣做將使決策者在經(jīng)濟形勢發(fā)生變化時有時間來評估政策的限制程度?！?/p>
會議紀要還指出，官員們一致認為：會議通過的更大幅度的降息不應(yīng)被視為對經(jīng)濟前景感到擔憂的信號，也不應(yīng)被視為美聯(lián)儲準備迅速降息的信號。
在討論通脹發(fā)展時，與會者注意到，通脹率仍在一定程度上偏高，但幾乎所有與會者都認為，最近的月度數(shù)據(jù)與通脹率持續(xù)回落至2%的趨勢一致。一些與會者表示，雖然食品和能源價格在總體通脹率下降方面發(fā)揮了重要作用，但在廣泛的商品和服務(wù)領(lǐng)域，價格上漲速度的放緩已經(jīng)變得更加明顯。
被視為“美聯(lián)儲傳聲筒”之稱的《華爾街日報》記者Nick Timiraos表示，在上個月的會議上，美聯(lián)儲官員在降息幅度的問題上存在分歧，絕大多數(shù)人支持最終獲得批準的更大幅度的50個基點的降息，但其他人支持更小幅度的25個基點的降息。
城堡證券利率交易全球主管Michael de Pass表示，強勁的美國經(jīng)濟和頑固通脹將推動美聯(lián)儲在今年余下時間僅再降息一次。他稱：“我敢說今年余下時間最終只會降息25個基點。市場暗示今年仍將降息50個基點。我們感覺有點過高，無論是從基本經(jīng)濟實力還是通脹方面的粘性來看?！?/p>
美聯(lián)儲紀要出爐后，CME的“美聯(lián)儲觀察”工具顯示，美聯(lián)儲11月降息25個基點的幾率從一天前的85.2%降至75.9%。這意味著一些市場參與者認為美聯(lián)儲維持利率不變的可能性為24.1%，高于周二的14.8%。
美國國債收益率繼續(xù)上升，10年期美國國債收益率為4.062%，上漲5.5個基點。這支撐了美元，美元指數(shù)上漲0.42%，至102.90，這是自2024年8月中旬以來的最高水平。
美聯(lián)儲洛根呼吁“漸進”降息，稱“不應(yīng)操之過急”
達拉斯聯(lián)儲主席洛根周三表示，她支持上月的大幅降息決定，但考慮到通脹面臨的 "仍然真實存在的 "上行風險以及經(jīng)濟前景存在的 "重大不確定性"，她希望未來的降息幅度能更小一些。
洛根在美聯(lián)儲三周前降息后的首次公開講話中說：“繼上月將聯(lián)邦基金利率下調(diào)50個基點后，從現(xiàn)在起以更漸進的方式歸回正常政策立場的路徑可能是合適的，這樣才能最好地平衡我們的雙重任務(wù)目標所面臨的風險?！?/p>
聯(lián)儲 "不應(yīng)急于將聯(lián)邦基金利率目標降至'正常'或'中性'水平，而應(yīng)循序漸進，同時監(jiān)測金融狀況、消費、工資和物價的變化"。
洛根在大休斯頓經(jīng)濟合作委員會(Greater Houston Partnership)主辦的一次能源會議上發(fā)表了事先準備好的講話，她列舉了一系列緩慢行動的理由，同時她還指出，通脹的進展已經(jīng)有了廣泛的基礎(chǔ)，勞動力市場已經(jīng)降溫。
"我仍然認為通脹保持在 2% 目標之上的風險很大，"她說，并指出，消費者支出或經(jīng)濟增長有可能強于預(yù)期;金融條件有可能出現(xiàn) "不必要的 "進一步寬松;既不會抑制也不會提振經(jīng)濟增長的借貸成本水平，即"中性利率"，有可能高于疫情前的水平。
其他通脹上行風險包括地緣政治風險和東海岸碼頭工人罷工導致供應(yīng)鏈問題再次出現(xiàn)，她說，并指出工人和港口運營商計劃在1月份重新討論他們的合同。
洛根確實承認勞動力市場面臨風險，盡管勞動力市場仍然健康，但可能 "降溫至超過使通脹率持續(xù)回到2%所需的水平，或者就業(yè)形勢甚至可能突然惡化"。
洛根還表示，她 "支持 "降息決定，但沒有像其他一些美聯(lián)儲決策者那樣采用 "強烈 "或 "完全"這樣的修飾詞來表達他們對降息50個基點的強烈支持。
“限制性較低的政策將有助于避免勞動力市場降溫的程度超過讓通脹可持續(xù)且及時地回歸目標所需的程度，”洛根說。
她的這番講話清楚地表明，她仍然擔心通脹壓力可能會再次抬頭。
“勞動力市場的下行風險已經(jīng)增加，而通脹上行風險雖然有所減弱，但仍然真實存在，”她說?！叭魏螖?shù)量的沖擊都可能影響正?；窂降男螒B(tài)，政策調(diào)整的步伐，以及終端利率的水平?！?/p>
政策路徑不應(yīng)遵循預(yù)設(shè)的路線，她補充說，美聯(lián)儲 "需要保持靈活性，并愿意在適當?shù)臅r候進行調(diào)整"。
關(guān)注美國CPI
投資者現(xiàn)在等待于周四公布的美國消費者物價指數(shù)(CPI)數(shù)據(jù)，以進一步了解利率前景。
現(xiàn)在，交易員的關(guān)注點轉(zhuǎn)移到周四發(fā)布的美國CPI數(shù)據(jù)上。市場估計通脹將繼續(xù)降低。然而，如果通脹率高于預(yù)期，這將為美聯(lián)儲暫停寬松周期打開大門。
市場預(yù)計美國9月CPI同比增幅將從2.5%降至2.3%。9月CPI環(huán)比預(yù)計上升0.1%，升幅低于之前的0.2%。
美國9月核心CPI同比增幅預(yù)計維持在3.2%;9月核心CPI環(huán)比增幅預(yù)計從0.3%下降到0.2%。
投資者還關(guān)注初請失業(yè)金人數(shù)數(shù)據(jù)。預(yù)測顯示，10月5日當周初請失業(yè)金人數(shù)為23萬，高于之前的22.5萬。
如何交易黃金
FXStreet分析師Christian Borjon Valencia指出，由于交易員消化了美聯(lián)儲9月份會議紀要，金價擴大在2630美元/盎司下方的跌幅，一度跌至2605美元/盎司的日低點。
盡管相對強弱指數(shù)(RSI)的讀數(shù)好壞參半，并保持在看漲區(qū)域，但但短期勢頭為看跌。
Valencia稱，金價已重挫至2620美元/盎司下方。一旦跌破2600美元/盎司，金價將瞄準心理關(guān)口2550美元/盎司，然后是50日簡單移動平均線(SMA)2537美元/盎司。一旦失守這些水平，金價下一個目標就是2500美元/盎司。
另一方面，Valencia補充道，相反，如果黃金反彈，并收復2650美元/盎司，這將為金價挑戰(zhàn)2670美元/盎司鋪平道路，然后是今年以來的高點2685美元/盎司。
【今日重點關(guān)注的財經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】
① 待定 國內(nèi)成品油開啟新一輪調(diào)價窗口
② 19:30 歐洲央行公布9月貨幣政策會議紀要
③ 20:30 美國9月未季調(diào)CPI年率
④ 20:30 美國9月季調(diào)后CPI月率
⑤ 20:30 美國至10月5日當周初請失業(yè)金人數(shù)
⑥ 20:30 美國9月季調(diào)后核心CPI月率
⑦ 20:30 美國9月未季調(diào)核心CPI年率
⑧ 21:15 美聯(lián)儲理事麗莎·庫克發(fā)表講話
⑨ 22:30 美國至10月4日當周EIA天然氣庫存
⑩ 22:30 美聯(lián)儲巴爾金參與一場爐邊談話
? 23:00 美聯(lián)儲威廉姆斯發(fā)表講話
