程序化交易的優(yōu)勢主要體現(xiàn)于以下三個方面：1、套利；2、做市；3、使市場更加有效；

1、套利：由于股指期貨的期現(xiàn)套利，近遠期套利都涉及到相對復雜的計算，并且要在短期之內快速做出判斷并成交。在不斷進行套利交易的過程中，大部分的套利機會都在短時間內被消除了，因此，只有速度更快的程序，才可以替代人，尋找可能的套利機會。而如果沒有程序化交易，股指期貨的錯誤定價將會在相當長的時間內無法得到糾正。
 
2、做市：這個交易頻率可能比套利交易頻率更高。做市交易者同時掛出買賣限價委托單，并期待成交。 這種交易可以給市場提供流動性，并且縮小買賣價差，降低普通交易者的交易成本，使得市場更加具有深度。

3、使得市場更有效：如果交易商有實時的新聞推送系統(tǒng)，他們可以在一個信息發(fā)布的第一時間，立刻由計算機做出判斷并成交?，F(xiàn)在有些信息提供商，比如路透和彭博，提供可以供計算機識別的新聞產品。 如果你購買了他們的產品，他們可以在新聞發(fā)布的第一時間，把新聞傳送到你的計算機。

而通過程序化交易系統(tǒng)，你的計算機可以自動識別這條新聞，利用數(shù)學模型判斷新聞對市場的影響，并且在其他手工交易者還沒來得及反應的情況下，搶先下單。這樣投資者就可以等新聞對市場的影響體現(xiàn)出來之后，獲得超額收益。而這個過程本身客觀的加快了市場對信息的反應，使得市場更為有效。