周三(12月20日)亞市早盤，現(xiàn)貨黃金小幅下跌，現(xiàn)報2038美元/盎司附近。周二(12月19日)，美聯(lián)儲“鴿派”陣營再次突襲，里士滿聯(lián)儲主席巴爾金(Thomas Barkin)承認數(shù)據(jù)亮眼，若通脹適度放緩，美聯(lián)儲肯定會采取適當(dāng)反應(yīng)降息，美元和美國國債收益率下跌，黃金價格穩(wěn)步上漲。
現(xiàn)貨黃金收漲0.64%，收報2040.15美元/盎司。COMEX 2月黃金期貨結(jié)算價收漲0.57%，報2052.1美元/盎司。
金價在美國時段回升至阻力位2040美元/盎司上方。歐洲時段，美元小幅走強令黃金多頭望而卻步，但美聯(lián)儲政策制定者關(guān)于降息的持續(xù)言論繼續(xù)打壓美元。
隨著中東局勢的發(fā)展，地緣政治緊張局勢已成為本周的主要驅(qū)動因素。紅海已成為不確定性的滋生地，而且這種情況似乎只會加劇。如果中東持續(xù)的沖突和緊張局勢找不到解決方案，黃金將繼續(xù)占據(jù)主導(dǎo)地位，并有更多收益。
上周美聯(lián)儲主席鮑威爾評論稱，緊縮周期已經(jīng)結(jié)束，為明年寬松政策打開了大門，他表示討論關(guān)于降息的事情已經(jīng)開始了。然而，上周五，紐約聯(lián)儲主席約翰·威廉姆斯反駁稱，問題在于貨幣政策是否足夠限制性。
盡管如此，根據(jù)芝加哥期貨交易所 (CBOT) 的聯(lián)邦基金期貨合約，貨幣市場期貨已計入2024 年12月降息超過135個基點，3月份降息的可能性為 70%。
與此同時，路透社援引消息人士稱，“投資者正在購買黃金，但人們擺脫黃金的動力較小，因為人們相信美聯(lián)儲很可能會降息在實現(xiàn) 2% 的通脹目標之前加息?！?/p>
數(shù)據(jù)方面，11月份美國新屋開工量激增，周二政府?dāng)?shù)據(jù)顯示，上個月住宅開工量躍升14.8%，年化增長率為156萬套。
美國商務(wù)部周二的報告還顯示，上個月未來建造單戶住宅的許可數(shù)量增加至2022年5月以來的最高水平。抵押貸款利率的飆升抑制了近幾個月的新建筑活動。新的住房市場仍然受到可供出售的二手房嚴重短缺的支撐。
BMO資本市場的Ian Lyngen寫道：“總體而言，這是對房地產(chǎn)行業(yè)的可??靠解讀，強化了軟著陸的說法。” “話雖如此，數(shù)據(jù)公布后，國債市場的買盤依然持續(xù)。”
美國10年期債券收益率(抵押貸款和其他貸款利率的代表)下滑至3.92%左右，而政策敏感的兩年期債券收益率則穩(wěn)定在4.45%左右。
美國銀行周二的一項調(diào)查顯示，降息預(yù)期令投資者處于2022年初以來最樂觀的水平。
盡管如此，美國和歐洲的政策制定者仍試圖抵制此類押注。芝加哥聯(lián)儲主席古爾斯比和克利夫蘭聯(lián)儲主席梅斯特周一表示，這種預(yù)期還為時過早。亞特蘭大聯(lián)儲主席博斯蒂克將于周二晚些時候發(fā)表講話。
Lyngen表示：“美聯(lián)儲官員一直在反對市場對2024年降息的激進定價，我們預(yù)計投資者將繼續(xù)忽視政策制定者的努力。”
道明證券大宗商品策略主管Bart Melek表示，投資者正在購買黃金，但人們擺脫黃金的動力卻越來越少，因為人們相信美聯(lián)儲很可能會在實現(xiàn)2%通脹目標之前降息。
較低的債券收益率和利率降低了持有無息黃金的機會成本。
美聯(lián)儲主席鮑威爾上周表示，美聯(lián)儲的貨幣政策緊縮可能會結(jié)束，有關(guān)削減借貸成本的討論將進入“視野”。
然而，一些美聯(lián)儲官員卻對市場高漲的降息預(yù)期進行了反擊。
根據(jù)CME FedWatch工具，市場預(yù)計3月份降息的可能性約為70%。
交易員正在關(guān)注本周的一系列美國經(jīng)濟數(shù)據(jù)，包括周五公布的11月核心個人消費支出 (PCE) 指數(shù)報告，這是美聯(lián)儲衡量潛在通脹的首選指標。
德國商業(yè)銀行在一份報告中表示，美聯(lián)儲降息可能仍只是時間問題，因此我們認為在可預(yù)見的未來金價沒有理由出現(xiàn)大幅下調(diào)。
【今日重點關(guān)注的財經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】
① 09:15 中國至12月20日一年期貸款市場報價利率
② 15:00 德國1月Gfk消費者信心指數(shù)
③ 15:00 德國11月PPI月率
④ 15:00 英國11月CPI月率
⑤ 15:00 英國11月零售物價指數(shù)月率
⑥ 17:00 歐元區(qū)10月季調(diào)后經(jīng)常帳
⑦ 21:30 美國第三季度經(jīng)常帳
⑧ 23:00 美國11月成屋銷售總數(shù)年化
⑨ 23:00 美國12月諮商會消費者信心指數(shù)
⑩ 23:30 美國至12月15日當(dāng)周EIA原油庫存
? 23:30 美國至12月15日當(dāng)周EIA庫欣原油庫存
? 23:30 美國至12月15日當(dāng)周EIA戰(zhàn)略石油儲備庫存
? 次日02:30 加拿大央行公布12月貨幣政策會議紀要
