周五(3月1日)歐市，黃金價(jià)格在2042美元維持多頭走勢(shì)，美聯(lián)儲(chǔ)鴿派官員暗示，下一步行動(dòng)可能是下調(diào)利率目標(biāo)后，刺激金價(jià)買盤挑戰(zhàn)重返2050美元。技術(shù)分析稱，看漲立場(chǎng)獲得支撐。
周四(2月29日)公布的數(shù)據(jù)表明，美國(guó)1月核心PCE物價(jià)指數(shù)年率錄得2.8%，為2021年3月以來最低增幅;美國(guó)1月核心PCE物價(jià)指數(shù)月率錄得0.4%，為2023年2月以來最大增幅。
數(shù)據(jù)發(fā)布之后，現(xiàn)貨黃金累計(jì)漲幅接近20美元，最高觸及2050美元，為2月2日以來首次。美元指數(shù)短線回落15點(diǎn)，目前報(bào)103.7787。
美國(guó)國(guó)債收益率在數(shù)據(jù)公布前不久開始下跌。PCE數(shù)據(jù)與預(yù)期相符，0.4%的月率對(duì)于美聯(lián)儲(chǔ)設(shè)定的2%年通脹率的目標(biāo)來說仍然太高，但債券市場(chǎng)可能已經(jīng)預(yù)期到了一個(gè)上行意外，兩年期國(guó)債收益率接近日內(nèi)低點(diǎn)，SOFR期貨收益率轉(zhuǎn)跌，美元也在回吐漲幅。1月份個(gè)人收入增長(zhǎng)快于預(yù)期，這是一個(gè)鷹派的數(shù)據(jù)，但對(duì)股市來說也是好消息。
在就業(yè)市場(chǎng)似乎失去動(dòng)能之際，美國(guó)通脹如預(yù)期般略有放緩，推低美債收益率，因該數(shù)據(jù)看來不太可能改變今夏降息的前景。1月核心PCE物價(jià)指數(shù)年率從12月的2.9%放緩至2.8%。上周初請(qǐng)失業(yè)金人數(shù)從修正后的20.2萬人升至21.5萬人，高于市場(chǎng)預(yù)期。這些數(shù)據(jù)推動(dòng)10年期美債收益率從4.335%降至4.258%，兩年期國(guó)債收益率從4.689%降至4.635%。
在美聯(lián)儲(chǔ)所青睞的通脹指標(biāo)(核心個(gè)人消費(fèi)支出價(jià)格指數(shù)PCE)1月份上漲符合預(yù)期之后，對(duì)于大幅縮減美聯(lián)儲(chǔ)押注的交易員而言，得以暫時(shí)舒緩緊張情緒，預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)有望在2024年第二季度降息。
紐約聯(lián)儲(chǔ)主席約翰·威廉姆斯(John Williams)周四重申，美聯(lián)儲(chǔ)的下一步行動(dòng)可能是下調(diào)利率目標(biāo)。
“我確實(shí)預(yù)計(jì)我們會(huì)在今年晚些時(shí)候降息，”威廉姆斯在紐約出席公民預(yù)算委員會(huì)第92屆年度晚會(huì)時(shí)表示。
這位官員表示：“我認(rèn)為，隨著通脹下降、經(jīng)濟(jì)處于更好的平衡狀態(tài)，我們將把利率恢復(fù)到更正常的水平，這是有道理的?！?/p>
但他補(bǔ)充說，“沒有緊迫感這樣做?！?/p>
威廉姆斯表示，“我認(rèn)為我們的貨幣政策已經(jīng)到位，現(xiàn)在的重點(diǎn)是增強(qiáng)人們對(duì)通脹正在冷卻至2%目標(biāo)的信心”。
他認(rèn)為，經(jīng)濟(jì)不會(huì)創(chuàng)造條件推動(dòng)美聯(lián)儲(chǔ)再次上調(diào)利率目標(biāo)。
“根據(jù)我現(xiàn)在的情況，我們不需要進(jìn)一步收緊貨幣政策，”威廉姆斯說。但他語帶保留：“顯然，如果前景發(fā)生變化，如果經(jīng)濟(jì)狀況發(fā)生相當(dāng)大的重大變化，你知道，我們必須、我必須重新考慮這一點(diǎn)?！?/p>
市場(chǎng)普遍預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)將在今年晚些時(shí)候?qū)⒗誓繕?biāo)范圍下調(diào)至5.25至5.5%，盡管強(qiáng)勁的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)和通脹壓力的不均衡消退已經(jīng)影響了政策寬松可能開始的時(shí)間。
周五亞洲交易中的金價(jià)徘徊在突破2020至2050美元區(qū)間的邊緣，受到通脹緩解導(dǎo)致美聯(lián)儲(chǔ)可能降息的樂觀情緒推動(dòng)。
不過，美元的堅(jiān)挺限制了大幅上漲，現(xiàn)貨金價(jià)穩(wěn)定在2043.64美元/盎司，白銀和鉑金也出現(xiàn)小幅上漲。
與此同時(shí)，由于中國(guó)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)好壞參半，銅價(jià)小幅下跌，表明其制造業(yè)持續(xù)收縮。
通脹和利率前景喜憂參半，加上中國(guó)的經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)，塑造了對(duì)貴金屬和工業(yè)金屬的預(yù)測(cè)，凸顯了宏觀經(jīng)濟(jì)因素與大宗商品價(jià)格之間的相互作用。
黃金技術(shù)分析
FXEmpire分析師Arslan Ali表示，黃金微幅走揚(yáng)顯示大宗商品市場(chǎng)穩(wěn)定。樞軸點(diǎn)位于2038.05美元，表明關(guān)鍵阻力位為2050.76美元、2065.30美元和2079.03美元，可能會(huì)限制上漲勢(shì)頭。
相反，支撐位確定為2025.55美元、2016.23美元和2005.35美元，在回調(diào)時(shí)提供潛在的反彈點(diǎn)。50天和200天指數(shù)移動(dòng)平均線(EMA)分別為2031.40美元和2026.89美元，支持高于2038.05美元的看漲立場(chǎng)。
該分析表明，如果金價(jià)維持在2038美元關(guān)鍵水平上方，則其走勢(shì)傾向于上漲。
【今日重點(diǎn)關(guān)注的財(cái)經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】
① 18:00 歐元區(qū)2月CPI年率初值及月率
② 18:00 歐元區(qū)1月失業(yè)率
③ 21:30 美聯(lián)儲(chǔ)巴爾金接受媒體采訪
④ 22:45 美國(guó)2月Markit制造業(yè)PMI終值
⑤ 23:00 美國(guó)2月密歇根大學(xué)消費(fèi)者信心指數(shù)終值
⑥ 23:00 美國(guó)2月一年期通脹率預(yù)期
⑦ 23:00 美國(guó)2月ISM制造業(yè)PMI
⑧ 23:00 美國(guó)1月營(yíng)建支出月率
⑨ 23:15 美聯(lián)儲(chǔ)沃勒和洛根發(fā)表講話
⑩ 次日01:15 美聯(lián)儲(chǔ)博斯蒂克發(fā)表講話
