在地下白銀的江湖中，水到底有多深？暴漲暴跌的背后，存在怎樣的餡餅與陷阱？那些不為人知的“游戲法則”，如何操縱著一波又一波的投機(jī)熱潮？帶著種種疑問(wèn)，我們一探究竟。
2011年上半年，白銀不斷創(chuàng)出新高，當(dāng)?shù)教幨菗]舞的鈔票和晃眼的白銀，人們神魂顛倒之際，國(guó)際銀價(jià)持續(xù)跳水。虧損、陷阱浮出水面，一場(chǎng)饕餮盛宴看似又將以一種慘淡的方式收?qǐng)?。而在這些失意人中間，還有一群行走在灰色地帶、求告無(wú)門的“地下玩家”……
一、何為地下炒銀
談及地下炒銀的兇猛，投資者說(shuō)道：“那些玩?zhèn)惗劂y的，上趟廁所就能爆倉(cāng)”。倫敦銀高達(dá)50-300倍的杠桿，一旦行情有波動(dòng)，血本無(wú)歸是常事。目前各種倫敦銀交易網(wǎng)站令人眼花繚亂，在中國(guó)香港地區(qū)，倫敦銀屬于合法交易，但中國(guó)大陸地區(qū)是不合法的，倫敦銀交易，頗顯灰色。地下炒金早已不是什么新鮮事，對(duì)其中的貓膩，人們或多或少都有所了解，但是理性難抵暴利的誘惑。
二、這是一場(chǎng)死亡游戲
按理說(shuō)，全球交易、操作自由、做空做多都能賺的倫敦銀，不論漲跌都會(huì)有操作空間，不該落得悲慘的結(jié)局。面對(duì)這個(gè)問(wèn)題，不少有過(guò)倫敦銀投資經(jīng)驗(yàn)的“過(guò)來(lái)人”告誡：“新手最好先選50倍杠桿，千萬(wàn)不要一上來(lái)就選100倍甚至更高”。
難道成敗皆因其高交易杠桿？事實(shí)上，高杠桿并非根本原因。其實(shí)，光靠技術(shù)分析很難正確判斷白銀走勢(shì)，因?yàn)槔收{(diào)整、通貨膨脹、國(guó)際政局動(dòng)蕩等都是影響白銀價(jià)格變化的決定性因素。中國(guó)散戶盲目跟風(fēng)嚴(yán)重，不正規(guī)的中介公司和騙子公司正好渾水摸魚，無(wú)論做空做多，莊家都有各種辦法讓你必死無(wú)疑。即便方向做對(duì)，假外盤公司也不會(huì)讓你輕易獲利，各種手續(xù)費(fèi)、系統(tǒng)問(wèn)題、獲利追加的勸說(shuō)等等。簡(jiǎn)單地說(shuō)，地下炒銀燒錢容易，提現(xiàn)很難。然而，高額的回報(bào)率和猶如坐過(guò)山車般的刺激，已成功取悅極度渴望暴富的人群。即使明知高杠桿交易猶如賭博，心存僥幸的人們卻依然相信自己就是幸運(yùn)兒。
三、地下炒銀四大疑問(wèn)
1、如何識(shí)別真假網(wǎng)站
各種地下炒銀國(guó)內(nèi)代理公司的發(fā)帖信息鋪天蓋地，各大論壇、貼吧、博客、QQ群，到處都是專家預(yù)測(cè)黃金白銀走勢(shì)、代理商“客戶買入賣出數(shù)據(jù)”展示、專業(yè)技術(shù)分析……盡管香港金銀業(yè)貿(mào)易場(chǎng)官網(wǎng)有一個(gè)“警惕虛假行員網(wǎng)站”的通告，但各種山寨網(wǎng)站仍禁而不止，真假難辨。
2、模擬交易怎么如此順利
幾乎所有的外盤公司都會(huì)有模擬倉(cāng)供投資者進(jìn)行模擬操作。絕大多數(shù)投資者都是在模擬倉(cāng)操作上“自我感覺良好”，迫不及待地進(jìn)入實(shí)盤操作。為了讓新手自信起來(lái)，這些公司無(wú)所不用其極。看你做多，人家就為你制造出唱多的走勢(shì)。新手在模擬倉(cāng)做多做空都很容易，對(duì)這些公司來(lái)說(shuō)，就是改改數(shù)據(jù)，非常簡(jiǎn)單。在模擬倉(cāng)上玩得風(fēng)生水起的客戶，一旦進(jìn)入實(shí)盤往往要摔跟頭。
3、為何會(huì)產(chǎn)生滑點(diǎn)
滑點(diǎn)，即指客戶下單交易點(diǎn)位與實(shí)際交易點(diǎn)位有差別的一種交易現(xiàn)象。對(duì)于處在灰色地段的內(nèi)地地下炒銀業(yè)來(lái)說(shuō)，灰色空間正好為虛假M(fèi)T4平臺(tái)研發(fā)以及假外盤公司獲利提供了溫床。當(dāng)投資者賺到錢要求平倉(cāng)時(shí)，系統(tǒng)操作失靈、軟件掉線、無(wú)法登錄系統(tǒng)，無(wú)法平倉(cāng)，也下不了單。這是不正規(guī)的外盤公司和假外盤公司慣用的伎倆。這些公司利用二次甚至三次操作與第一次操作的時(shí)間差將客戶本來(lái)賺得10美元的變成只能賺5美元，本來(lái)虧5美元的擴(kuò)大虧損為10美元，中間的獲利順順當(dāng)當(dāng)?shù)芈淙脒@些公司的口袋。
4、到底有沒(méi)有莊家
2011年4月份以來(lái)，一些大型投資機(jī)構(gòu)在瘋狂囤積貴金屬后，都開始拋售黃金、白銀。不少地下炒銀公司也順?biāo)浦?，把銀價(jià)暴跌和爆倉(cāng)的原因推卸到國(guó)際莊家身上。事實(shí)果真如此？從白銀全球市場(chǎng)來(lái)看，這些大炒家所占的市場(chǎng)比例并不大。
目前，地下炒銀公司大致有三類：一是渠道商，即境外證券經(jīng)紀(jì)公司在境內(nèi)設(shè)立灰色的分支機(jī)構(gòu)，替內(nèi)地投資者投資境外白銀期貨提供境外合法的交易平臺(tái)，主要靠收取手續(xù)費(fèi)謀利；二是兼顧渠道商與做市商兩重身份的地下炒銀公司，一方面自己做交易平臺(tái)，將大多數(shù)客戶下單頭寸在這個(gè)交易平臺(tái)做對(duì)沖結(jié)算，剩余的多空凈頭寸則再交給境外交易平臺(tái)去撮合交易，或干脆自己出錢下單與投資客做對(duì)手盤對(duì)賭；三是對(duì)賭模式，自己開發(fā)或租賃交易軟件，自己坐莊，成為投資客的交易對(duì)手。
如果僅賺取一點(diǎn)手續(xù)費(fèi)，也就沒(méi)有那么多的地下炒銀公司了。因此，雙重身份的做市商和對(duì)賭公司遍地開花。而這一環(huán)節(jié)中，資金的流向則成了一個(gè)重大問(wèn)題。很多投資者到本金虧光，都不知道自己的錢是否進(jìn)入過(guò)國(guó)際市場(chǎng)。
不少地下炒銀公司都要求投資者將資金轉(zhuǎn)入一個(gè)中轉(zhuǎn)賬戶，然后由其“幫忙”兌換成外幣后轉(zhuǎn)入境外賬戶，或由投資者自己將資金轉(zhuǎn)入香港某銀行賬戶。事實(shí)上，無(wú)論資金是否到達(dá)境外，投資者都無(wú)從知曉。即使資金到達(dá)香港，也不能確定其指定賬戶是私人賬戶還是公司賬戶，又或者資金是否在達(dá)到香港后，直接從香港悉數(shù)轉(zhuǎn)移至某個(gè)內(nèi)地賬戶。
因此，這個(gè)環(huán)節(jié)上，地下炒銀公司完全能實(shí)現(xiàn)“暗度陳倉(cāng)”。將投資者的錢放在自己設(shè)計(jì)的假交易平臺(tái)上做交易。地下炒銀公司搖身一變成為莊家。讓買漲的人和買跌的人在“網(wǎng)上對(duì)沖”。“對(duì)沖”不掉的錢，則放到“外盤”，地下炒銀公司又能二次利用賺取傭金和交易費(fèi)。
四、更多理性去投資
到目前為止，依然無(wú)法知曉國(guó)內(nèi)地下炒銀機(jī)構(gòu)的確切數(shù)量。地下炒銀就像一張四處密布的蜘蛛網(wǎng)，潛伏在各個(gè)城市之間。面對(duì)尚且未被監(jiān)管部門批準(zhǔn)的倫敦金、倫敦銀等國(guó)際外盤交易品種，“外盤熱”在這幾年持續(xù)升溫。
在這輪白銀熱中，“趕趟”的不止是投資者，不少金店銀樓也趁著這撥“白銀熱”，正大光明地調(diào)高了實(shí)物白銀購(gòu)買和回收手續(xù)費(fèi)。專家學(xué)者們也為白銀吵得不可開交：金融學(xué)者宋鴻兵在其新出版的《貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)3》中放言：“現(xiàn)在買白銀，如同買原始股”；經(jīng)濟(jì)學(xué)家馬光遠(yuǎn)則堅(jiān)持白銀會(huì)“怎么爬上去，怎么跌下來(lái)，比中國(guó)股市還厲害”。
如果缺乏相應(yīng)的專業(yè)金融知識(shí)背景和足夠的資金實(shí)力以及對(duì)國(guó)際政治、經(jīng)濟(jì)情況的全面了解，投資者最好不要盲目去碰外盤白銀這個(gè)市場(chǎng)。人們追求暴富的欲望從未停止，面對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)的外盤市場(chǎng)，如何從內(nèi)心去抵御誘惑，理性投資，是投資者不得不思考的話題。
