周四(1月13日)亞市早盤，現(xiàn)貨黃金小幅回落，現(xiàn)報1825美元/盎司附近。周三(1月12日)，金價走強，因數(shù)據(jù)顯示美國通脹在預期范圍內(nèi)，打壓美元，并促使投資者買入黃金，這些投資者似乎已經(jīng)消化了美聯(lián)儲可能升息的預期。
美市尾盤，現(xiàn)貨黃金收報1826.01美元/盎司，上漲4.62美元或0.25%，日內(nèi)最高觸及1828.00美元，最低觸及1814.58美元。周二，現(xiàn)貨黃金大幅上漲19.83美元或1.10%，創(chuàng)下自去年12月中旬以來的最大漲幅。
COMEX 2月黃金期貨收漲0.5%，連續(xù)第四個交易日上漲，報1827.30美元/盎司。
美元跌至兩個月低點，下破95大關(guān)，此前數(shù)據(jù)顯示美國通脹錄得近40年來最大年度升幅，令黃金對海外投資者更具吸引力。美國指標10年期國債收益率也下滑。
美國勞工統(tǒng)計局公布的數(shù)據(jù)顯示，12月消費者物價指數(shù)(CPI)同比上漲7%，環(huán)比上漲0.5%。接受道瓊斯調(diào)查的經(jīng)濟學家此前預計，該指數(shù)將較上年同期增長7%，較11月份增長0.4%。
Commonwealth Financial Network的投資管理主管Brian Price表示:“12月份CPI報告顯示，過去12個月里，消費者價格指數(shù)增長了7%，這對一些投資者來說將是震驚的，因為我們近40年來從未見過這么高的數(shù)字?！薄叭欢?，這一消息在很大程度上是許多人預料到的，我們可以看到債券市場的反應，因為今天上午到目前為止，長期美債收益率一直在下降。”
扣除食品和能源價格，核心CPI同比增長5.5%，環(huán)比增長0.6%。相比之下，此前的估計分別為5.4%和0.5%。核心通脹創(chuàng)下自1991年2月以來最大的年度增長。
機構(gòu)分析稱，住房和二手車價格、食品成本的上漲帶動了CPI的上漲，雖然能源價格上個月出現(xiàn)了下跌。這些數(shù)據(jù)支持了對美聯(lián)儲將于3月開始加息的預期，與幾個月前的預測相比，這是一次大幅的政策調(diào)整。事實證明，在商品需求達到前所未有水平、勞動力和材料供應方面的產(chǎn)能受到限制的情況下，高通脹的頑固程度和蔓延范圍都超出了美聯(lián)儲的預期。與此同時，失業(yè)率已降至4%以下。在這種不斷變化的背景下，一些美聯(lián)儲政策制定者曾表示，在加息后不久開始縮表可能是合適的。
渣打銀行分析師Suki Cooper表示，盡管市場繼續(xù)預期美聯(lián)儲將在3月首次升息，但金價仍保持“非常良好”的走勢。
“從歷史上看，黃金往往會提前計入加息的價格。價格走勢表明，市場已經(jīng)消化了加息的阻力和美元近期走強的空間?！?/p>
雖然黃金被認為是抵御通脹飆升的一種對沖手段，但隨之而來的利率上升會導致持有無息黃金的機會成本增加。
但High Ridge Futures金屬交易主管David Meger表示，通脹壓力的不斷加大可能在未來幾周支撐金價，推動金價突破1830美元附近的技術(shù)阻力位。
隨著通脹數(shù)據(jù)緩解了市場對美國加息速度快于預期的擔憂，美國股市受到推動上漲，黃金漲勢因此受到抑制。
經(jīng)紀公司OANDA資深市場分析師Edward Moya在報告中稱，“黃金似乎處于一個不錯的位置，因為在金融市場的資產(chǎn)負債表前景明朗之前，國債收益率不會大幅上揚，而這至少要在美聯(lián)儲召開幾次會議之后才會發(fā)生。”
美聯(lián)儲褐皮書：部分地區(qū)對經(jīng)濟的樂觀情緒有所降溫
美聯(lián)儲表示，美國經(jīng)濟去年最后幾周增長溫和，但部分地區(qū)的企業(yè)對未來幾個月增長的預期有所降溫。
美聯(lián)儲周三在褐皮書調(diào)查報告中表示，“樂觀情緒仍然很高，但比之前略有降低，因為對未來六個月經(jīng)濟持續(xù)增長抱持樂觀預期的公司所占比例減少”。
該報告基于截至1月3日12家地區(qū)聯(lián)儲銀行所采集的信息，由堪薩斯城聯(lián)儲銀行編纂?yún)R總。
12家地方聯(lián)儲銀行中，10家表示omicron影響了經(jīng)濟活動，增加了勞動力方面的挑戰(zhàn)。
美聯(lián)儲稱，“大多數(shù)聯(lián)儲轄區(qū)的受訪者表示，對客戶收取的價格大幅上漲，但也有人指出，價格上漲速度略有放緩”。
IMF總裁警告今年全球面臨更大的不確定性和潛在動蕩
國際貨幣基金組織(IMF)負責人表示，隨著經(jīng)濟復蘇勢頭放緩，以及從通脹到供應鏈瓶頸乃至社會不穩(wěn)定的風險隱現(xiàn)，今年全球面臨更大的不確定性和潛在動蕩。
IMF總裁格奧爾基耶娃在周三的一個在線活動中表示，在央行收緊貨幣政策以及許多發(fā)展中國家債務增加的背景下，IMF正在為今年潛在的貸款需求增長做準備。她說，疫情導致了持續(xù)兩年的經(jīng)濟動蕩，不滿情緒可能在一些國家引發(fā)更大的不穩(wěn)定。
格奧爾基耶娃表示，在對抗通脹和支持經(jīng)濟復蘇之間，中央銀行面臨著“微妙的平衡”。她說，貨幣政策收緊對新興市場的溢出效應“可能會加劇發(fā)達經(jīng)濟體與發(fā)展中經(jīng)濟體之間的分化”。
“我們必須做好可能出現(xiàn)更多動蕩的準備，”格奧爾基耶娃在總部位于華盛頓的智庫全球發(fā)展中心主辦的在線活動中表示。
克利夫蘭聯(lián)儲主席：縮表應盡快進行，但不能擾亂金融市場
克利夫蘭聯(lián)儲主席梅斯特表示，美聯(lián)儲應該在不影響金融市場的情況下，盡可能快的收縮資產(chǎn)負債表。其重申支持3月加息。
梅斯特在周三推特發(fā)布的《華爾街日報》直播活動上表示，“撤出寬松措施的理由非常充分，我們還將考慮如何處理資產(chǎn)負債表，將資產(chǎn)規(guī)模降下來”。
美國正面臨近四十年來最嚴重的通脹，投資者預計美聯(lián)儲將在3月會議上加息，并暗示在2022年晚些時候收縮規(guī)模8.8萬億美元的資產(chǎn)負債表。美國勞工部周三早些時候發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2021年CPI攀升7%，創(chuàng)下1982年6月以來最大同比升幅。
在回答有關(guān)應該有多快縮表的問題時，梅斯特表示，“現(xiàn)在經(jīng)濟形勢比我們上次開始縮表時要強得多。坦率地說，我希望盡快進行，只要它不會破壞金融市場的運作”。
“我確實認為，隨著一些供應限制因素消失，如果我們能夠擺脫疫情并使勞動力市場進一步回歸常態(tài)，我們會看到通脹指標回落，”梅斯特說，“但美聯(lián)儲有責任盡最大力量解除疫情期間推出的超常規(guī)寬松措施。”
美聯(lián)儲理事布雷納德稱遏制過高的通脹是緊迫任務
美聯(lián)儲理事布雷納德表示，解決通脹問題并使其回落到2%，并同時維持具有包容性的復蘇，這是美聯(lián)儲最緊迫的任務。
“通貨膨脹太高，全國各地的人民都在擔憂他們的薪資，”布雷納德在為參議院銀行委員會舉行的美聯(lián)儲副主席提名聽證會準備的講話中表示，“我們貨幣政策的重點是讓通脹率回落到2%，同時維持具有包容性的復蘇。這是我們最重要的任務?！甭犠C會將于當?shù)貢r間周四上午10時在華盛頓舉行。
美國總統(tǒng)拜登提名布雷納德接替克拉里達擔任美聯(lián)儲副主席?？死镞_在任期屆滿前兩周辭職，先前他被爆出在2020年初美聯(lián)儲有重大決策前買賣股票基金。
如果獲得參議院的提名確認，布雷納德將與紐約聯(lián)儲主席威廉姆斯一道成為主席鮑威爾在貨幣政策和戰(zhàn)略方面最親密的同僚。布雷納德出席參議院聽證會是一段時間以來投資者首次聽到她的講話，其最后一次關(guān)于經(jīng)濟前景的講話是在去年9月份。
“我將帶來深思熟慮和獨立的意見，借鑒來自全國各地人民、企業(yè)、金融機構(gòu)和社區(qū)--無論大小--的見解，”布雷納德說，“我將支持符合美國人民利益、基于法律并以仔細分析論證為基礎(chǔ)的決策。”
后市展望
1.Kitco Metals高級分析師Jim Wyckoff稱，本周中期，貴金屬價格受到外部市場的提振，包括原油價格穩(wěn)步上漲至去年秋季觸及的七年高點，美元指數(shù)下跌至兩個月低點，美國國債收益率小幅下降。
2.Kitco高級分析師Jim Wyckoff撰文稱，從技術(shù)層面來看，2月黃金期貨多頭在近期整體上擁有技術(shù)優(yōu)勢，且勢頭強勁?？礉q者的下一個上行目標是推動其收于1850美元這一穩(wěn)定阻力位上方?？吹叩南乱粋€短期下行目標是將期貨價格推低至1月低位1781.30美元這一堅實技術(shù)支撐下方。首個阻力位見于1月高點1833.00美元，更大阻力位于1840.00美元。首個支撐位見于今天的低點1814.40美元，更大支撐位于1800.00美元。
【今日重點關(guān)注的財經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】
①21:00美聯(lián)儲哈克發(fā)表講話
②21:30美國至1月8日當周初請失業(yè)金人數(shù)
③21:30美國12月PPI月率
④23:30美國至1月7日當周EIA天然氣庫存
⑤次日01:00美聯(lián)儲巴爾金發(fā)表講話
⑥次日02:00美聯(lián)儲埃文斯發(fā)表講話
