金投網(wǎng)（www.jhhuoguo.com）5月23日訊，股指期貨最新消息：一、統(tǒng)計套利模型的原理簡介

統(tǒng)計套利模型是基于兩個或兩個以上具有較高相關(guān)性的股票或者其他證券，通過一定的方法驗證股價波動在一段時間內(nèi)保持這種良好的相關(guān)性，那么一旦兩者之間出現(xiàn)了背離的走勢，而且這種價格的背離在未來預(yù)計會得到糾正，從而可以產(chǎn)生套利機會。在統(tǒng)計套利實踐中，當兩者之間出現(xiàn)背離，那么可以買進表現(xiàn)價格被低估的、賣出價格高估的股票，在未來兩者之間的價格背離得到糾正時，進行相反的平倉操作。統(tǒng)計套利原理得以實現(xiàn)的前提是均值回復(fù)，即存在均值區(qū)間(在實踐中一般表現(xiàn)為資產(chǎn)價格的時間序列是平穩(wěn)的，且其序列圖波動在一定的范圍之內(nèi))，價格的背離是短期的，隨著實踐的推移，資產(chǎn)價格將會回復(fù)到它的均值區(qū)間。如果時間序列是平穩(wěn)的，則可以構(gòu)造統(tǒng)計套利交易的信號發(fā)現(xiàn)機制，該信號機制將會顯示是否資產(chǎn)價格已經(jīng)偏離了長期均值從而存在套利的機會 在某種意義上存在著共同點的兩個證券(比如同行業(yè)的股票)， 其市場價格之間存在著良好的相關(guān)性，價格往往表現(xiàn)為同向變化，從而價格的差值或價格的比值往往圍繞著某一固定值進行波動。