期貨黃金交易規(guī)則：交易細(xì)則要點(diǎn)：期貨交易是指在期貨交易所內(nèi)集中買(mǎi)賣(mài)某種期貨合約的交易活動(dòng)。
1、交易價(jià)格是交易所計(jì)算機(jī)自動(dòng)撮合系統(tǒng)將買(mǎi)賣(mài)申報(bào)指令以價(jià)格優(yōu)先、時(shí) 間優(yōu)先的原則進(jìn)行排序，當(dāng)買(mǎi)入價(jià)大于、等于賣(mài)出價(jià)則自動(dòng)撮合成交形成的價(jià) 格。 撮合成交價(jià)等于買(mǎi)入價(jià)、賣(mài)出價(jià)和前一成交價(jià)三者中居中的一個(gè)價(jià)格。
2、交易指令分限價(jià)指令、取消指令和交易所規(guī)定的其他指令。限價(jià)指令每 次最大下單數(shù)量為500手，交易指令每次最小下單量為1手，交易指令的報(bào)價(jià)只能 在價(jià)格波動(dòng)限制之內(nèi)。
3、交易所實(shí)行交易編碼備案制度。交易編碼是指會(huì)員和客戶進(jìn)行期貨交易 的專(zhuān)用代碼，分非期貨公司會(huì)員交易編碼和客戶交易編碼。
4、交易所按即時(shí)、每日、每周、每月、每年向會(huì)員、客戶和社會(huì)公眾提供 期貨交易信息。
結(jié)算細(xì)則要點(diǎn)
結(jié)算是指根據(jù)交易結(jié)果和交易所有關(guān)規(guī)定對(duì)會(huì)員交易保證金、盈虧、手續(xù) 費(fèi)、交割貨款及其他有關(guān)款項(xiàng)進(jìn)行計(jì)算、劃撥的業(yè)務(wù)活動(dòng)。
1、交易所在各存管銀行開(kāi)設(shè)一個(gè)專(zhuān)用的結(jié)算賬戶，用于存放會(huì)員的保證金 及相關(guān)款項(xiàng)。會(huì)員應(yīng)當(dāng)在存管銀行開(kāi)設(shè)專(zhuān)用資金賬戶，用于存放保證金及相關(guān)款 項(xiàng)。交易所與會(huì)員之間期貨業(yè)務(wù)資金的往來(lái)通過(guò)交易所專(zhuān)用結(jié)算賬戶和會(huì)員專(zhuān)用 資金賬戶辦理。
2、交易所對(duì)會(huì)員存入交易所專(zhuān)用結(jié)算賬戶的保證金實(shí)行分賬管理，為每一 會(huì)員設(shè)立明細(xì)賬戶，按日序時(shí)登記核算每一會(huì)員出入金、盈虧、交易保證金、手 續(xù)費(fèi)等。期貨公司會(huì)員對(duì)客戶存入會(huì)員專(zhuān)用資金賬戶的保證金實(shí)行分賬管理，為 每一客戶設(shè)立明細(xì)賬戶，按日序時(shí)登記核算每一客戶出入金、盈虧、交易保證 金、手續(xù)費(fèi)等。
3、交易所實(shí)行保證金制度。保證金分為結(jié)算準(zhǔn)備金和交易保證金。結(jié)算準(zhǔn) 備金是指會(huì)員為了交易結(jié)算在交易所專(zhuān)用結(jié)算賬戶中預(yù)先準(zhǔn)備的資金，是未被合 約占用的保證金。交易保證金是指會(huì)員存入交易所專(zhuān)用結(jié)算賬戶中確保合約履行 的資金，是已被合約占用的保證金。
4、交易所實(shí)行當(dāng)日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度。當(dāng)日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度是指每日交易結(jié) 束后，交易所按當(dāng)日結(jié)算價(jià)結(jié)算所有合約的盈虧、交易保證金及手續(xù)費(fèi)、稅金等 費(fèi)用，對(duì)應(yīng)收應(yīng)付的款項(xiàng)實(shí)行凈額一次劃轉(zhuǎn)，相應(yīng)增加或減少會(huì)員的結(jié)算準(zhǔn)備 金。
5、當(dāng)每日收盤(pán)結(jié)束，若結(jié)算后的結(jié)算準(zhǔn)備金小于最低余額的，會(huì)員必須于 下一交易日開(kāi)市前將資金補(bǔ)足至結(jié)算準(zhǔn)備金最低余額。未及時(shí)補(bǔ)足的，若結(jié)算準(zhǔn) 備金余額大于零而低于結(jié)算準(zhǔn)備金最低余額，則禁止開(kāi)新倉(cāng)；若結(jié)算準(zhǔn)備金余額 小于零，則交易所將按有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)控制管理規(guī)定執(zhí)行“強(qiáng)行平倉(cāng)”。
交割細(xì)則要點(diǎn)
實(shí)物交割是指期貨合約到期時(shí)，交易雙方通過(guò)該合約所載商品所有權(quán)的轉(zhuǎn) 移，了結(jié)到期未平倉(cāng)合約的過(guò)程。
1、在合約最后交易日后，所有未平倉(cāng)合約的持有者應(yīng)當(dāng)以實(shí)物交割方式履 約?？蛻舻膶?shí)物交割應(yīng)當(dāng)由會(huì)員辦理，并以會(huì)員名義在交易所進(jìn)行。自然人客戶 不得進(jìn)行黃金實(shí)物交割。黃金期貨合約最后交易日前第三個(gè)交易日收盤(pán)后，自然 人客戶該黃金期貨合約的持倉(cāng)應(yīng)當(dāng)為0手。
2、交割程序 第一交割日：賣(mài)方交標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單。賣(mài)方將已付清倉(cāng)儲(chǔ)費(fèi)用(支付到第五交割日，含第五交割日)的有效標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單交交易所。 第二交割日：交易所分配標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單。 第三交割日：買(mǎi)方交款、取單，買(mǎi)方必須在第三交割日14：00前到交易所交付貨款并取得標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單；賣(mài)方收款，交易所在第三交割日16：00前將貨款付給賣(mài) 方。第四、五交割日：賣(mài)方交發(fā)票。
3、標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單在交易所進(jìn)行實(shí)物交割的流轉(zhuǎn)程序：
(1)賣(mài)方客戶將標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單授權(quán)給賣(mài)方會(huì)員以辦理實(shí)物交割業(yè)務(wù)；
(2)賣(mài)方會(huì)員將標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單交給交易所；
(3)交易所將標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單分配給買(mǎi)方會(huì)員；
(4)買(mǎi)方會(huì)員將標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單分配給買(mǎi)方客戶；
4、入庫(kù)與出庫(kù)
(1)貨主向指定交割金庫(kù)發(fā)貨前，應(yīng)當(dāng)辦理入庫(kù)申報(bào)(交割預(yù)報(bào))。入庫(kù) 申報(bào)的內(nèi)容包括品種、等級(jí)、數(shù)量、發(fā)貨單位及擬交貨地等。客戶的申報(bào)應(yīng)當(dāng)通 過(guò)其委托的會(huì)員辦理。
(2)交易所在庫(kù)容允許情況下，考慮貨主意愿，在3個(gè)交易日內(nèi)指定貨主交金金庫(kù)。貨主應(yīng)當(dāng)在交易所規(guī)定的有效期內(nèi)向已批準(zhǔn)的入庫(kù)申報(bào)中確定的指定交割金庫(kù)發(fā)貨。未經(jīng)過(guò)交易所批準(zhǔn)入庫(kù)或未在規(guī)定的有效期內(nèi)入庫(kù)的金錠不能用于 交割。
(3)金錠運(yùn)抵指定交割金庫(kù)后，指定交割金庫(kù)按相關(guān)規(guī)定對(duì)金錠及相關(guān)單 證進(jìn)行檢驗(yàn)審核。檢驗(yàn)分為質(zhì)量檢驗(yàn)和數(shù)(質(zhì))量檢驗(yàn)兩部分。入庫(kù)時(shí)，貨主應(yīng) 當(dāng)?shù)街付ń桓罱饚?kù)監(jiān)收；貨主不到庫(kù)監(jiān)收的，視為貨主同意指定交割金庫(kù)的檢驗(yàn) 結(jié)果。
(4)金錠入庫(kù)完畢并驗(yàn)收合格后，由會(huì)員向交易所提交制作標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單申 請(qǐng)，交易所審查合格后，通知指定交割金庫(kù)在標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單管理系統(tǒng)中簽發(fā)標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng) 單。
(5)貨主提貨時(shí)，應(yīng)通過(guò)標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單系統(tǒng)提交出庫(kù)申請(qǐng)，并選擇提貨地，交 易所在貨主選擇的提貨地內(nèi)統(tǒng)籌安排提貨金庫(kù)，并在貨主提交提貨申請(qǐng)后的五個(gè) 工作日內(nèi)確定其中一個(gè)交易日為發(fā)貨日。在發(fā)貨日前的某一交易日，交易所通過(guò) 標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單管理系統(tǒng)將發(fā)貨日通知貨主，改交易日為發(fā)貨通知日，貨主應(yīng)當(dāng)自發(fā)貨 日起兩個(gè)工作日之內(nèi)到庫(kù)提金。
指定交割金庫(kù)發(fā)貨時(shí)，應(yīng)當(dāng)及時(shí)填制《標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單出庫(kù)確認(rèn)單》(一式二份， 貨主和指定交割金庫(kù)各執(zhí)一份)，并妥善保管備查。
5、交割結(jié)算、出入庫(kù)溢短結(jié)算及發(fā)票流程
(1) 存入或提取金錠時(shí)每張倉(cāng)單金錠的純重與倉(cāng)單標(biāo)準(zhǔn)重量(純重)的差 為溢短。差額為正數(shù)的稱(chēng)為正溢短，差額為負(fù)數(shù)的稱(chēng)為負(fù)溢短。交易所分別在溢 短結(jié)算日(即金錠入庫(kù)時(shí)的倉(cāng)單生效日或出庫(kù)時(shí)的發(fā)貨通知日)對(duì)溢短進(jìn)行結(jié) 算。黃金結(jié)算專(zhuān)用發(fā)票是指經(jīng)主管稅務(wù)機(jī)關(guān)批準(zhǔn)印制的，專(zhuān)門(mén)用于黃金交割結(jié)算 與溢短結(jié)算的普通發(fā)票(分為發(fā)票聯(lián)、結(jié)算聯(lián)和存根聯(lián))。
(2)黃金交割結(jié)算與發(fā)票流程
①黃金期貨的交割結(jié)算：黃金期貨的交割結(jié)算價(jià)為該合約最后5個(gè)有成交交 易日的成交價(jià)格按照成交量的加權(quán)平均價(jià)。交割結(jié)算時(shí)，買(mǎi)賣(mài)雙方按該合約的交 割結(jié)算價(jià)進(jìn)行結(jié)算。
②交割貨款結(jié)算：買(mǎi)賣(mài)雙方的交割貨款按倉(cāng)單的標(biāo)準(zhǔn)重量(純重)進(jìn)行結(jié)算。交易所只對(duì)會(huì)員進(jìn)行結(jié)算，買(mǎi)方客戶的貨款須通過(guò)買(mǎi)方會(huì)員轉(zhuǎn)付，賣(mài)方客戶的貨款須通過(guò)賣(mài)方會(huì)員轉(zhuǎn)收。
③交割發(fā)票：交割時(shí)統(tǒng)一開(kāi)普通發(fā)票。
④交割發(fā)票流轉(zhuǎn)：由賣(mài)方非期貨公司會(huì)員或客戶開(kāi)普通發(fā)票給交易所，交易 所開(kāi)《黃金結(jié)算專(zhuān)用發(fā)票》(發(fā)票聯(lián))給買(mǎi)方非期貨公司會(huì)員或客戶，并向賣(mài)方 非期貨公司會(huì)員或客戶提供《黃金結(jié)算專(zhuān)用發(fā)票》(結(jié)算聯(lián))，《黃金結(jié)算專(zhuān)用 發(fā)票》的存根聯(lián)由交易所留存。
⑤客戶與交易所間的發(fā)票和單據(jù)傳遞須通過(guò)會(huì)員單位進(jìn)行。
(3)黃金入庫(kù)溢短結(jié)算及發(fā)票流程
①入庫(kù)溢短結(jié)算：黃金的入庫(kù)溢短按溢短結(jié)算日前一交易日交易所掛牌交易 的最近月份黃金期貨合約的結(jié)算價(jià)進(jìn)行結(jié)算。
②溢短相關(guān)票據(jù)：正溢短由黃金存入企業(yè)向交易所開(kāi)具普通發(fā)票；負(fù)溢短由 交易所向黃金存入企業(yè)開(kāi)具《黃金結(jié)算專(zhuān)用發(fā)票》(發(fā)票聯(lián))，《黃金結(jié)算專(zhuān)用 發(fā)票》的存根聯(lián)和結(jié)算聯(lián)由交易所留存。
③溢短結(jié)算貨款的計(jì)算公式： 溢短結(jié)算貨款＝溢短×溢短結(jié)算日前一交易日交易所掛牌交易的最近月份黃金期貨合約的結(jié)算價(jià)。
(4)黃金出庫(kù)溢短結(jié)算及發(fā)票流程
①未經(jīng)過(guò)交割的標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單提貨出庫(kù)溢短結(jié)算：會(huì)員或客戶(提貨方)將持有 的未經(jīng)過(guò)交割的標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單提貨出庫(kù)時(shí)，溢短按溢短結(jié)算日前一交易日交易所掛牌 交易的最近月份黃金期貨合約的結(jié)算價(jià)進(jìn)行結(jié)算。正溢短由交易所向提貨方開(kāi)具《黃金結(jié)算專(zhuān)用發(fā)票》(發(fā)票聯(lián))，《黃金結(jié)算專(zhuān)用發(fā)票》的存根聯(lián)和結(jié)算聯(lián)由 交易所留存；負(fù)溢短由提貨方向交易所開(kāi)具普通發(fā)票。
②經(jīng)交割持有的標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單提貨出庫(kù)溢短結(jié)算：會(huì)員或客戶將經(jīng)交割持有的標(biāo) 準(zhǔn)倉(cāng)單提貨出庫(kù)時(shí)，溢短按溢短結(jié)算日前一交易日交易所掛牌交易的最近月份黃 金期貨合約的結(jié)算價(jià)進(jìn)行結(jié)算，并由交易所主管稅務(wù)機(jī)關(guān)根據(jù)買(mǎi)方會(huì)員或客戶提 供的《交割結(jié)算單》、《標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單出庫(kù)確認(rèn)單》、《溢短結(jié)算單》按其實(shí)際交割 貨款(由交割貨款和溢短結(jié)算貨款組成)和提貨數(shù)量，代交易所向買(mǎi)方會(huì)員或客 戶開(kāi)具增值稅專(zhuān)用發(fā)票(抵扣聯(lián))，增值稅專(zhuān)用發(fā)票的發(fā)票聯(lián)和記賬聯(lián)由交易留存。對(duì)提貨方會(huì)員單位或客戶為非增值稅一般納稅人的，不開(kāi)具增值稅專(zhuān)用發(fā)票。
③溢短結(jié)算貨款的計(jì)算公式： 溢短結(jié)算貨款＝溢短×溢短結(jié)算日前一交易日交易所掛牌交易的最近月份黃金期貨合約的結(jié)算價(jià)。
(5)買(mǎi)方會(huì)員或客戶提貨出庫(kù)時(shí)實(shí)際交割貨款由交割貨款和溢短結(jié)算貨款 組成，其中交割貨款按后進(jìn)先出法原則確定。
以上是小編為您介紹的關(guān)于期貨黃金交易規(guī)則，更多的黃金期貨知識(shí)請(qǐng)關(guān)注金投網(wǎng)！
